20年期房貸，利率為基準利率上浮10%，自2015年10月24日后，我國五年期以上貸款基準利率為4.9%，上浮10%的話，實際利率就是5.39%。有沒有必要轉為LPR利率?實際上不是有沒有必要轉為LPR利率的問題，而是怎么轉的問題。

根據央行12月28日的公告，宣布正式出臺存量貸款利率基準轉換方案，自2020年3月1日起，金融機構應與存量浮動利率貸款客戶就定價基準轉換條款進行協商，將原合同約定的利率定價方式轉換為以LPR為定價基準加點形成(加點可為負值)，加點數值在合同剩余期限內固定不變;也可轉換為固定利率。(應于2020年8月31日前完成)。

也就說，所有的存量貸款利率，都城要轉換為LPR利率，與LPR報價利率接軌，這是我國利率市場改革的大方向。

但是這里有一個誤區，比如自己的房貸利率上浮10%，而最新的五年期LPR利率為4.8%，并不代表轉換為以LPR報價利率加點的方式后，利率就會下降至4.8%，實際上轉換后，利率以之前的利率是保持不變的，比如說自己之前的利率是基準利率上浮10%，也就是5.39%，那么轉換為LPR利率后，就是4.8%的利率加59點，結果還是5.39%。

應該將原來的利率轉換為以LPR定價基準加點的方式，還是轉化為固定利率，主要是看自己對未來LPR利率變化的預期，比如說未來五年期的LPR利率下降至4.5%，那么在貸款期限內，加點保持不變，還是加點59點，則利率會變為5.09%，比原來的5.39%要低。

而如果未來LPR利率上升至5%，那么加點59點之后，實際利率將變為5.59%，比原來的5.39%的利率要高。如果轉化為固定利率，則不會受到利率上升影響。

因此，根據央行的要求，原來以貸款基準利率浮動形成房貸利率的方式將會全部取消，所有貸款利率都需要接軌LPR利率，未來LPR利率將會全面取代基準利率，讓利率更加市場化，此次進行利率轉化后，實際利率并不會變化，如果預期未來LPR利率會進一步下降，則應該轉換為LPR加點的方式，如果預期未來LPR利率會上升，則應轉換為固定利率。